本報記者 徐一鳴

    隨著下半年行情正式拉開帷幕，哪些板塊有望鎖定超額收益？

    《證券日報》記者通過梳理市場各方觀點發現，以水泥為代表的建筑材料板塊成為機構今年下半年力薦的投資主題之一。建筑材料板塊內67只成份股中，有18只個股近30日內受到機構推薦，占比26.87%，位居28類申萬一級行業前列。

    具體來看，旗濱集團、福萊特、天山股份、東方雨虹、雄塑科技、蒙娜麗莎、海螺水泥、金圓股份、北新建材、祁連山、東宏股份、冀東水泥、兔寶寶、壘知集團、永高股份、恒通科技等18只個股近30日內均受到機構給予“買入”或“增持”等看好評級。

    國盛證券分析師黃詩濤表示，5月份固定資產投資環比增長5.78%，基建和地產投資拉動作用依然明顯，在前期逆周期調控政策持續加碼推動下，建筑業整體景氣度呈現持續回升態勢。

    私募排排網資深研究員劉有華在接受《證券日報》記者采訪時表示：“隨著全國各地陸續復工復產，大量基礎設施建設的開工，對整個基建行業的上下游產業鏈帶來很大的改善，而建筑材料行業的庫存消化明顯得到大幅度的提升。與一季度相比較，基本面改善是可以確定的。展望下半年，建筑材料行業基本上以修復性為主。”

    投資策略方面，黃詩濤建議投資者布局三條投資主線：

    首先，房地產市場中長期將回歸合理發展規模，目前部分龍頭企業嘗試在下沉工程市場中構建優質渠道和客戶資源、優秀管控體系以達到競爭優勢，并且逐步開始獲得回報，重點推薦堅朗五金、東方雨虹。

    其次，布局工程家裝領域且自身具備杠桿空間的公司有望持續快速增長，推薦估值和增速較為匹配的帝歐家居、蒙娜麗莎、凱倫股份、惠達衛浴、科順股份、兔寶寶。

    最后，管理優秀的龍頭企業開始嘗試進入相關品類，共享渠道、信息、品牌、管理等平臺資源，在主業仍有一定增長空間的基礎上，實現增量拓展。推薦北新建材、偉星新材。

    大巖資本創始合伙人蔣曉飛在接受《證券日報》記者采訪時表示：“管樁、水泥的確對基建投資和地產投資有領先指標意義。近期雖然部分建材出現回調，但短期擾動不改變中期向好格局。特別是水泥行業嚴格實行產能置換，加上行業協調能力穩固，對水泥價格有一定的支撐性，隨著基建和地產的需求帶動，后市有望再次迎來高位運行。”