金融界8月5日消息A股午后上揚(yáng)，滬指收復(fù)3600點(diǎn)。截至收盤，滬指漲0.96%，報(bào)3617.6點(diǎn)，深成指漲0.59%，報(bào)11106.96點(diǎn)，創(chuàng)業(yè)板指漲0.39%，報(bào)2343.38點(diǎn)，科創(chuàng)50指數(shù)漲0.4%，報(bào)1053.65點(diǎn)。滬深兩市合計(jì)成交額15960.81億元，滬指再創(chuàng)年內(nèi)收盤新高。

    兵裝重組概念持續(xù)走強(qiáng)，長(zhǎng)城軍工、湖南天雁漲停封板。化工股午后局部反彈，中毅達(dá)漲停，尤夫股份漲超5%，泰和科技、紅寶麗、利安隆、新洋豐、藍(lán)豐生化等跟漲。CPO、銅纜高速連接等算力硬件股探底回升，長(zhǎng)芯博創(chuàng)、奕東電子漲超10%，深科達(dá)、工業(yè)富聯(lián)、鑫科材料漲超5%，太辰光、長(zhǎng)飛光纖、可川科技、仕佳光子、致尚科技等跟漲。

    午后液冷服務(wù)器概念再度活躍，淳中科技觸及漲停，再創(chuàng)歷史新高，碩貝德、飛榮達(dá)、銘利達(dá)、川潤(rùn)股份、工業(yè)富聯(lián)、浪潮信息等漲幅靠前。消息面上，根據(jù)IDC（國(guó)際數(shù)據(jù)公司）發(fā)布的數(shù)據(jù)，預(yù)計(jì)2025年至2029年，中國(guó)液冷服務(wù)器市場(chǎng)年復(fù)合增長(zhǎng)率將達(dá)到約48%，2028年市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到約162億美元。

    機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)

    招商證券：A股在8月創(chuàng)下新高的可能性比較大

    招商證券認(rèn)為，8月中上旬，在前期市場(chǎng)明顯上漲后，進(jìn)入業(yè)績(jī)披露月。整體來(lái)看，上市公司業(yè)績(jī)喜憂參半，部分漲幅比較大的偏主題概念類股票面臨業(yè)績(jī)披露前的調(diào)整壓力。而8月下旬業(yè)績(jī)披露靴子落地后，重新進(jìn)入業(yè)績(jī)真空期狀態(tài)。從中期的角度來(lái)看，半年報(bào)有望確認(rèn)上市公司整體自由現(xiàn)金流改善的邏輯，強(qiáng)化重估A股的邏輯；同時(shí)，市場(chǎng)目前站上的扭虧阻力位，盈利效應(yīng)積累后，場(chǎng)外增量資金在持續(xù)流入，最終，A股在8月走出先抑后揚(yáng)，創(chuàng)下新高的可能性比較大。

    光大證券：市場(chǎng)或以結(jié)構(gòu)性行情為主

    光大證券認(rèn)為，展望后市，考慮到市場(chǎng)連續(xù)縮量，接下來(lái)市場(chǎng)或以結(jié)構(gòu)性行情為主，熱點(diǎn)輪動(dòng)的風(fēng)格或?qū)⒀永m(xù)。方向：先進(jìn)封裝概念。第26屆電子封裝技術(shù)國(guó)際會(huì)議將于8月5日至7日在上海舉行，預(yù)計(jì)將吸引全球近20個(gè)國(guó)家和地區(qū)的超1000名封裝界頂尖專家、學(xué)者、企業(yè)代表及相關(guān)技術(shù)供應(yīng)商積極參與，或?qū)⒋碳は嚓P(guān)概念。

    興業(yè)證券：新一輪行情隨時(shí)可能啟動(dòng)

    興業(yè)證券認(rèn)為，支撐本輪行情的核心邏輯依然未被破壞，并且，后續(xù)依然有較多提振市場(chǎng)信心的潛在催化，新一輪行情隨時(shí)可能啟動(dòng)。無(wú)論是8月GPT5發(fā)布等產(chǎn)業(yè)趨勢(shì)的催化、中美貿(mào)易商談情況的落地，以及可能的“反內(nèi)卷”政策的進(jìn)一步部署、9月美聯(lián)儲(chǔ)的降息，還是9月3日大閱兵、10月“十五五”規(guī)劃會(huì)議等支撐國(guó)內(nèi)中長(zhǎng)期的宏大敘事，當(dāng)前市場(chǎng)對(duì)于有利于風(fēng)險(xiǎn)偏好的政策和事件反應(yīng)愈發(fā)積極，這些重要事件很可能就是新一輪股市向上的信號(hào)。配置上，短期沿著阻力最小的方向，布局低位成長(zhǎng)主線，同時(shí)擇機(jī)把握“反內(nèi)卷”政策導(dǎo)向下的長(zhǎng)期機(jī)會(huì)，并隨時(shí)做好新一輪向上行情的準(zhǔn)備。