澎湃新聞?dòng)浾吒鸺褋?lái)源：澎湃新聞

    “監(jiān)管層的窗口指導(dǎo)意見僅僅是建議基金公司將500億元總規(guī)模中的300億元留給機(jī)構(gòu)投資者，個(gè)人投資者則給出約200億元的額度。”6月11日，據(jù)知情人士向澎湃新聞（www.thepaper.cn）記者透露，此前市場(chǎng)傳言6只戰(zhàn)略配售基金募集總額下調(diào)至200億元的說(shuō)法實(shí)為誤傳。

    6月11日9時(shí)起，國(guó)內(nèi)首批瞄準(zhǔn)獨(dú)角獸企業(yè)戰(zhàn)略配售的基金產(chǎn)品正式發(fā)行。

    根據(jù)發(fā)行安排，6月11日至6月15日優(yōu)先向個(gè)人投資者發(fā)售，個(gè)人投資者在每家產(chǎn)品的購(gòu)買上限為50萬(wàn)元。6月19日為機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)期，向社保基金、養(yǎng)老金、企業(yè)年金基金和職業(yè)年金基金等特定機(jī)構(gòu)投資者發(fā)售，其中社保基金、養(yǎng)老金優(yōu)先確認(rèn)，企業(yè)年金基金和職業(yè)年金基金其次確認(rèn)。

    按照此前披露的信息，單個(gè)戰(zhàn)略配售基金產(chǎn)品募資規(guī)模的上限是500億元。如果零售渠道完成了500億元募資，則提前結(jié)束募資并啟動(dòng)按比例配售。

    不過，隨著發(fā)行的啟動(dòng)，銀行個(gè)人零售渠道方面很快向客戶傳遞這樣一則消息，“接基金公司緊急通知，每只戰(zhàn)略配售基金規(guī)模上限將調(diào)整至200億元左右，募滿即提前終止，不會(huì)進(jìn)行比例配售。”

    “此前僅僅是說(shuō)了一個(gè)募資總規(guī)模，明確個(gè)人投資者可以優(yōu)先認(rèn)購(gòu)，但并沒有明確其中多少給機(jī)構(gòu)，多少給個(gè)人。那如果個(gè)人投資者認(rèn)購(gòu)太踴躍，就沒有機(jī)構(gòu)什么事啦，因此監(jiān)管層后來(lái)就通過窗口指導(dǎo)的方式，建議基金公司將總規(guī)模中的200億元發(fā)售給個(gè)人，并為機(jī)構(gòu)留300億元額度。”上述知情人士稱，截至目前，監(jiān)管層并沒有對(duì)產(chǎn)品募資總規(guī)模的500億元上限做出調(diào)整。如果真的調(diào)整募集規(guī)模，基金公司也會(huì)發(fā)布公告。

    參照某一只3年封閉運(yùn)作戰(zhàn)略配售基金的發(fā)售公告，其在招募說(shuō)明書中提到，“基金募集期間單個(gè)個(gè)人投資者的累計(jì)認(rèn)購(gòu)規(guī)模上限為50萬(wàn)元（含認(rèn)購(gòu)費(fèi)），本基金募集期間可調(diào)整基金募集上限，但需滿足法律法規(guī)關(guān)于投資者累計(jì)持有基金份額上限的相關(guān)規(guī)定。”

    另一家基金公司人士則向澎湃新聞表示，卻是看到許多基金銷售渠道的人員都在傳遞限額200億元的消息，不過他們并沒有收到明確的總額下調(diào)通知。

    “我們現(xiàn)在新的宣傳材料都不批了，也不允許在材料里明確說(shuō)募集上限是多少，監(jiān)管層還要求每家公司上午和下午都向會(huì)里報(bào)一下銷售數(shù)據(jù)，不排除晚些時(shí)候會(huì)根據(jù)銷售情況來(lái)調(diào)整募集總規(guī)模。”一位正在參與公司發(fā)行戰(zhàn)略配售基金的人士向澎湃新聞透露，監(jiān)管對(duì)于此次發(fā)行的風(fēng)控要求還是極為嚴(yán)格，任何動(dòng)態(tài)的政策調(diào)整都有可能發(fā)生。

    《證券投資基金銷售管理辦法》第三十三條規(guī)定，第5條：夸大或者片面宣傳基金，違觀使用安全、保證、承諾、保險(xiǎn)、避險(xiǎn)、有保障、高收益、無(wú)風(fēng)險(xiǎn)等可能使投資人認(rèn)為沒有風(fēng)險(xiǎn)的或者片面強(qiáng)調(diào)，集中營(yíng)銷時(shí)間限制的表述。

    “戰(zhàn)略配售”是“向戰(zhàn)略投資者定向配售”的簡(jiǎn)稱，是新股發(fā)行階段的一種股票配售方式，該方式以鎖定持股為代價(jià)獲得優(yōu)先認(rèn)購(gòu)新股的權(quán)利，贏得其他絕大部分投資者所沒有的投資機(jī)會(huì)。

    具體來(lái)看，6月11日開始發(fā)售的產(chǎn)品共有6只，分別是：招商3年封閉運(yùn)作戰(zhàn)略配售靈活配置混合型證券投資基金（LOF）（基金代碼：161728）；匯添富3年封閉運(yùn)作戰(zhàn)略配售靈活配置混合型證券投資基金（LOF）（基金代碼：501188）；華夏3年封閉運(yùn)作戰(zhàn)略配售靈活配置混合型證券投資基金（LOF）（基金代碼：501186）；嘉實(shí)3年封閉運(yùn)作戰(zhàn)略配售靈活配置混合型證券投資基金（LOF）（基金代碼：501189）；易方達(dá)3年封閉運(yùn)作戰(zhàn)略配售靈活配置混合型證券投資基金（LOF）（基金代碼：161131）；南方3年封閉運(yùn)作戰(zhàn)略配售靈活配置混合型證券投資基金（LOF）（基金代碼：160142）。