金融界1月1日消息，A股市場今天迎來2025年首個交易日，縱觀2024全年，A股“先抑后揚”，主要股指全線大漲，其中滬指全年上漲12.67%，收在3300點上方。從全年盤面來看，表現(xiàn)較好的題材及板塊主要集中在AI、低空、大金融、機器人等方向，其中AI眼鏡、Sora概念漲幅居前。個股方面，全市場共2202只個股年內(nèi)漲幅為正，個股漲跌幅中位數(shù)為-5.37%。滬深兩市2024全年總成交額達254.42萬億，同比2023年增長20.2%，日均成交額超萬億。

    周四開盤，A股三大股指集體低開，上證指數(shù)跌0.11%，報3347.94點；深證成指跌0.13%，報10400.66點；創(chuàng)業(yè)板指跌0.22%，報2136.92點；滬深300跌0.08%，報3931.82點；科創(chuàng)50跌0.21%，報986.82點；北證50跌0.3%，報1034.71點。滬深京三市合計成交額95.17億元，全市場2659股下跌，1557股上漲，1233股持平。盤面上，高速連接器、培育鉆石、鈣鈦礦電池等板塊指數(shù)跌幅居前。

    題材方面，電極箔、PVDF、氟化工、防水材料、裝飾建材、基礎教育、鋰電池檢測、電子廢棄物拆解、負極包覆材料、線控轉(zhuǎn)向等漲幅居前。高壓直流輸電HVDC、軍用飛機、機房空調(diào)、X線探測器、海底數(shù)據(jù)中心、特斯拉robotaxi概念、汽車空調(diào)、供銷社概念、數(shù)據(jù)分析、超聚變服務器等跌幅居前。

    公司新聞

    字節(jié)跳動：有消息稱，字節(jié)跳動近期告訴供應商，公司計劃2025年斥資至多70億美元購買英偉達芯片。對此，字節(jié)跳動發(fā)言人回應稱，上述涉及購買英偉達芯片的信息不實。

    平安人壽：委托的平安資管投資于工商銀行H股股票，于2024年12月20日達到工商銀行H股股本的15%，觸發(fā)了平安人壽根據(jù)香港市場規(guī)則的舉牌行為。

    中國核電：公司控股投資的中核國電漳州能源有限公司福建漳州核電站1號機組預計將于2025年1月1日完成168小時滿功率連續(xù)運行考核，具備商業(yè)運行條件。福建漳州核電站1號機組采用我國自主知識產(chǎn)權(quán)的“華龍一號”核電技術(shù)，機組額定電功率為121.2萬千瓦。該機組投運后，公司控股在運核電機組數(shù)增至26臺，裝機容量由2375萬千瓦增至2496.2萬千瓦。

    仙鶴股份：芳綸項目為公司控股公司浙江仙鶴控股集團有限公司旗下投資項目，目前該項目正在按計劃有序推進中，一期工程已在2024年底完成基礎設備的安裝及調(diào)試工作，并有望在2025年1月前后步入正常的批量生產(chǎn)階段。

    均勝電子：全資子公司均智科技擬作為有限合伙人出資3億元參與投資設立服務貿(mào)易創(chuàng)新發(fā)展引導基金二期（有限合伙），占出資總額的3%。該基金將重點關(guān)注和投資數(shù)字經(jīng)濟、貿(mào)易新業(yè)態(tài)等領(lǐng)域，包括智慧城市、數(shù)據(jù)與云計算、軟件與信息、供應鏈管理與物流、智能交通等，支持培育服貿(mào)新業(yè)態(tài)、新模式。

    北汽藍谷：公司子公司北汽新能源擬將所持參股公司京桔公司33%的股權(quán)以1.42億元轉(zhuǎn)讓給關(guān)聯(lián)方華夏出行。交易完成后，北汽新能源不再持有京桔公司股權(quán)。

    蜜雪冰城：向港交所提交上市申請書。上市申請書顯示，于2021年、2022年、2023年以及2024年前九個月，蜜雪冰城的門店網(wǎng)絡分別實現(xiàn)了約228億人民幣、307億人民幣、478億人民幣及449億人民幣的終端零售額。于2022年、2023年以及2024年前九個月，蜜雪冰城分別實現(xiàn)了136億人民幣、203億人民幣及187億人民幣的收入，同比增長31.2%、49.6%及21.2%。

    機會提前看

    險資密集加倉銀行股！平安人壽舉牌工商銀行H股，持股比例增至15%

    平安人壽公告稱，其委托的平安資管投資于工商銀行H股股票，于2024年12月20日達到工商銀行H股股本的15%，觸發(fā)了舉牌行為。有業(yè)內(nèi)觀點認為，險資密集加倉銀行股，只因高股息滿足資產(chǎn)配置需求。

    多家車企發(fā)布銷量戰(zhàn)報：比亞迪年銷增長41.26%，賽力斯大增182.8%

    新年伊始，多家車企發(fā)布2024年銷量戰(zhàn)報，比亞迪以427.21萬輛的年度銷量領(lǐng)跑市場，同比增長41.26%；奇瑞集團同比增長232.7%；賽力斯同比大幅增長182.8%。機構(gòu)預測2025年中國有望首次實現(xiàn)電動汽車銷量超過傳統(tǒng)燃油車。

    最高法、證監(jiān)會發(fā)文！事關(guān)上市公司破產(chǎn)重整，強化信披及內(nèi)幕交易防控

    最高法、證監(jiān)會聯(lián)合發(fā)文，上市公司破產(chǎn)重整領(lǐng)域迎來重磅新規(guī)。文件細化了案件管轄、申請主體和審查標準、信息披露義務及內(nèi)幕交易防控、重整計劃草案有關(guān)債權(quán)清償和權(quán)益調(diào)整的要求、重整計劃執(zhí)行和監(jiān)督等內(nèi)容。

    三部門印發(fā)《實施彈性退休制度暫行辦法》，提前時間距法定最長不超3年

    財政部等三部門發(fā)布《實施彈性退休制度暫行辦法》，明確職工達到領(lǐng)取養(yǎng)老金最低繳費年限，可自愿選擇彈性提前退休，提前時間距法定退休年齡最長不超過3年，且退休年齡不得低于女職工50周歲、55周歲及男職工60周歲的原法定退休年齡。

    新春旅游市場火熱開啟：韓國入境游預訂訂單量同比增長452%

    中信建投：出境游和入境游有較大的恢復彈性，并且客單仍然呈向好趨勢。假期及出游消費刺激政策預計持續(xù)推出，旅游賽道整體的確定性被逐步認知，仍建議重點關(guān)注。

    華為將于1月3日發(fā)布新機，暢享70X搭載雙向北斗衛(wèi)星消息

    中信證券：國內(nèi)衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)起步較晚，但伴隨火箭發(fā)射能力和衛(wèi)星制造水平的快速提升、政策的大力支持，我國衛(wèi)星通信的后發(fā)優(yōu)勢凸顯，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來黃金發(fā)展機遇。

    機構(gòu)觀點

    銀河證券：市場傳統(tǒng)“跨年行情”正當時1月建議布局三大板塊中的價值股

    銀河證券表示，從當前市場表現(xiàn)來看，市場的傳統(tǒng)“跨年行情”正當時。影響A股中期趨勢的根本是國內(nèi)基本面+預期管理。整體上，經(jīng)濟的基本面還是相對穩(wěn)健的。1月份政策可能偏積極、市場在流動性整體寬松的背景下，投資者對后續(xù)企業(yè)盈利改善的預期加強。未來穩(wěn)定資本市場預期窗口較多，A股估值中樞有望持續(xù)抬升，大概率延續(xù)震蕩向上走勢，在沒有重大下行風險的情況下，可積極把握結(jié)構(gòu)性機會。

    1月的組合，中國銀河證券繼續(xù)采取攻守兼?zhèn)洳呗裕萍?消費，即權(quán)重+成長的配置方向。配置的投資策略應當聚焦受益于政策助力的成長型價值股+防守型的權(quán)重股。1月建議布局科技、金融、消費等板塊里的價值股。

    中信建投：關(guān)注潛在政策發(fā)力受益方向，AI+是中期產(chǎn)業(yè)主線

    中信建投表示，重點關(guān)注政策發(fā)力方向與AI+產(chǎn)業(yè)主線。近日豆包大模型在信息處理、客服、銷售及AI工具等多個場景中的廣泛應用和快速增長的調(diào)用量顯示出其商業(yè)化潛力的巨大提升。DeepSeek-V3則以較低的訓練成本和運行開銷達到了出色的性能。低空經(jīng)濟利好政策頻出，發(fā)改委正式設立低空經(jīng)濟發(fā)展司，行業(yè)發(fā)展再度加速。國防新型裝備快速涌現(xiàn)，軍工板塊關(guān)注度或?qū)⒋蠓仙６鄠€主題催化頻現(xiàn)，建議把握年初主題策略多線索輪動的機會。

    國泰君安：石化板塊經(jīng)營性現(xiàn)金流穩(wěn)定的品種或成為市場近期配置方向

    國泰君安指出，整體看近期原油價格維持震蕩，歐洲天然氣價格短期或因地緣政治因素偏強。經(jīng)營性現(xiàn)金流穩(wěn)定的品種或成為市場近期配置的方向。此前行業(yè)內(nèi)成本較低，具備產(chǎn)能增長彈性，化工品需求預期好轉(zhuǎn)；且此前估值調(diào)整充分，具備明顯修復空間的中下游龍頭白馬企業(yè)長期具備配置價值。推薦相對油化工路線具備成本競爭優(yōu)勢，行業(yè)內(nèi)成本較低的龍頭企業(yè)。另一方面，長期看未來2-3年海上油氣開采服務景氣度持續(xù)提升。