7月29日，由中國(guó)財(cái)富網(wǎng)、《保險(xiǎn)研究》編輯部聯(lián)合主辦，中國(guó)財(cái)富研究院承辦的“2018年中國(guó)人身保險(xiǎn)產(chǎn)品研究報(bào)告”（下稱《報(bào)告》）發(fā)布會(huì)在京舉行。業(yè)內(nèi)專家認(rèn)為，應(yīng)積極發(fā)展第三方評(píng)價(jià)體系，對(duì)不同產(chǎn)品進(jìn)行科學(xué)評(píng)級(jí)，幫助消費(fèi)者分析出更適合自己、性價(jià)比更高的產(chǎn)品，推動(dòng)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開發(fā)出更適合消費(fèi)者需求的產(chǎn)品，從而推動(dòng)人身險(xiǎn)市場(chǎng)良性發(fā)展。

    收集3700多個(gè)在售主流產(chǎn)品

    “這份研究報(bào)告第一次向全社會(huì)、向廣大客戶完整展現(xiàn)了中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)人身保險(xiǎn)產(chǎn)品的全貌。”英大泰和人壽業(yè)務(wù)總監(jiān)方國(guó)春說，“這份研究報(bào)告將有助于消費(fèi)者發(fā)現(xiàn)在售保險(xiǎn)產(chǎn)品不能滿足的領(lǐng)域和缺陷，推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革創(chuàng)新發(fā)展進(jìn)程，促進(jìn)保險(xiǎn)業(yè)在滿足人們?nèi)找嬖鲩L(zhǎng)的保險(xiǎn)保障需求方面不斷進(jìn)步。”

    2017年人身險(xiǎn)市場(chǎng)的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)發(fā)生了較大變化。普通壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)成為主要增長(zhǎng)點(diǎn)，投連險(xiǎn)、萬能險(xiǎn)增長(zhǎng)放緩。數(shù)據(jù)顯示，2017年普通壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)增長(zhǎng)幅度最大，同比增長(zhǎng)23.77%，分紅壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)同比增長(zhǎng)22.14%，投連險(xiǎn)業(yè)務(wù)同比增長(zhǎng)1.49%，萬能險(xiǎn)業(yè)務(wù)同比增長(zhǎng)4.75%，健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)同比增長(zhǎng)8.58%，人身意外險(xiǎn)業(yè)務(wù)同比增長(zhǎng)20.19%。

    在此背景下，保險(xiǎn)公司加大了產(chǎn)品創(chuàng)新力度，2017年共開發(fā)報(bào)備2300多個(gè)產(chǎn)品，比2016年增加30%。加之保險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化改革進(jìn)一步深化，市場(chǎng)上的保險(xiǎn)產(chǎn)品不論是形態(tài)還是價(jià)格都出現(xiàn)較大差異，產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)越來越激烈，形態(tài)越來越多樣化。

    多樣化的產(chǎn)品增加了消費(fèi)者對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品的認(rèn)識(shí)和選擇難度。如何從紛繁蕪雜的保險(xiǎn)產(chǎn)品中挑選出適合自己的保險(xiǎn)產(chǎn)品成為當(dāng)前消費(fèi)者面臨的一個(gè)主要難題。

    對(duì)此，《報(bào)告》從人身保險(xiǎn)產(chǎn)品主要特征的統(tǒng)計(jì)對(duì)比入手，共收集了3700多個(gè)在售主流產(chǎn)品，對(duì)不同產(chǎn)品性價(jià)比進(jìn)行了評(píng)級(jí)。

    首先，《報(bào)告》對(duì)人身保險(xiǎn)產(chǎn)品進(jìn)行分類，針對(duì)不同類別的人身保險(xiǎn)產(chǎn)品，利用自主開發(fā)的定價(jià)系統(tǒng)，根據(jù)每一個(gè)產(chǎn)品保險(xiǎn)合同描述的保險(xiǎn)責(zé)任進(jìn)行一一建模，開展保險(xiǎn)產(chǎn)品價(jià)格量化評(píng)級(jí)。其次，針對(duì)公司資本、公司歷史、償付能力、服務(wù)水平、賠付時(shí)效等綜合因素，結(jié)合產(chǎn)品特征，制定不同產(chǎn)品類別的評(píng)分項(xiàng)目，依次對(duì)每個(gè)產(chǎn)品進(jìn)行綜合量化評(píng)級(jí)，再根據(jù)不同產(chǎn)品類型進(jìn)行加權(quán)得到綜合評(píng)級(jí)。最后，《報(bào)告》對(duì)人身保險(xiǎn)產(chǎn)品定義拆解責(zé)任項(xiàng)、免責(zé)項(xiàng)，共計(jì)186項(xiàng)內(nèi)容進(jìn)行了精算，涵蓋了市場(chǎng)上主流在售產(chǎn)品的利益狀況、免責(zé)狀況。

    中國(guó)人民大學(xué)財(cái)政金融學(xué)院保險(xiǎn)系主任魏麗指出，《報(bào)告》有三大亮點(diǎn)：第一，通俗易懂，把那些艱澀、難懂的保險(xiǎn)條款和術(shù)語都做了通俗化處理，有助于消費(fèi)者理解；第二，提出很多重要理念，例如“定壽的保單貼現(xiàn)”“選擇維度”等；第三，報(bào)告中對(duì)于分紅險(xiǎn)的處理比較合適，“分紅型不宜突出強(qiáng)調(diào)是一個(gè)險(xiǎn)種，而是一種處理方式，是對(duì)保險(xiǎn)公司優(yōu)于定價(jià)假設(shè)的那部分經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)，有70%的部分是可以作為可分紅利潤(rùn)”這個(gè)概念需要讓消費(fèi)者清楚。

    甄別各類險(xiǎn)種“套路”

    《報(bào)告》對(duì)定期壽險(xiǎn)、終身壽險(xiǎn)、重大疾病保險(xiǎn)、年金保險(xiǎn)、投連險(xiǎn)、萬能險(xiǎn)進(jìn)行了詳細(xì)調(diào)研和分析，對(duì)不同產(chǎn)品性價(jià)比進(jìn)行評(píng)級(jí)，創(chuàng)新性地對(duì)保險(xiǎn)消費(fèi)者的選擇提出推薦意見，并總結(jié)各類產(chǎn)品的發(fā)展建議。

    細(xì)分來看，在保障型壽險(xiǎn)方面，《報(bào)告》認(rèn)為，保障型壽險(xiǎn)責(zé)任簡(jiǎn)單明確，屬于消費(fèi)者風(fēng)險(xiǎn)保障的核心工具，但當(dāng)前市場(chǎng)上保障型壽險(xiǎn)的設(shè)計(jì)細(xì)節(jié)各公司間的差異仍較大，消費(fèi)者選擇時(shí)需要格外注意。

    《報(bào)告》稱，這些差異主要體現(xiàn)在責(zé)任免除、健康告知、等待期等方面，例如個(gè)別公司增加了關(guān)于猝死的免責(zé)，將猝死這一相對(duì)常見的情況列為除外責(zé)任，屬于過度免責(zé)；個(gè)別公司定期壽險(xiǎn)使用重疾健康告知，加重了被保險(xiǎn)人的告知義務(wù)。

    從調(diào)研結(jié)果來看，保障型壽險(xiǎn)的免體檢保額逐年升高。2017年北上廣等經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)公司的定期壽險(xiǎn)中，0歲-40歲被保險(xiǎn)人的免體檢保額都在100萬元以上，150萬元和200萬元也不鮮見。此外，還有公司通過郵件或智能核保系統(tǒng)等創(chuàng)新方式提升了免體檢保額。這些變化反映了“保險(xiǎn)業(yè)姓保”在市場(chǎng)上的正面影響。

    在重大疾病產(chǎn)品方面，《報(bào)告》指出，目前市場(chǎng)上重疾險(xiǎn)條款責(zé)任設(shè)計(jì)“文不對(duì)題”“套路”較多。

    《報(bào)告》建議，基于當(dāng)前疾病種類有增加趨勢(shì)，消費(fèi)者應(yīng)該重點(diǎn)關(guān)注是否包含25種行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)疾病。目前市場(chǎng)上在售的重疾險(xiǎn)平均保障病種為60種，其中主要的25種疾病有標(biāo)準(zhǔn)定義，理賠率普遍超過95%，因此重疾險(xiǎn)產(chǎn)品是否包括這25種疾病至關(guān)重要。

    《報(bào)告》稱，這25種之外的疾病定義由各保險(xiǎn)公司自行制定，自行制定的重疾定義不盡相同，消費(fèi)者需要留意。調(diào)研發(fā)現(xiàn)，個(gè)別保險(xiǎn)公司存在疾病定義“文不對(duì)題”、拆分重疾以提高保障疾病數(shù)量、保障基本已被消滅的疾病、疾病定義重復(fù)率高以及缺項(xiàng)少項(xiàng)等問題。

    同時(shí)，調(diào)研中發(fā)現(xiàn)，目前市場(chǎng)上重疾賠付方式花樣百出，有的與到達(dá)年齡掛鉤，有的與運(yùn)動(dòng)指標(biāo)掛鉤，有的與是否患過輕癥有關(guān)。此外，有的產(chǎn)品規(guī)定特定重大疾病會(huì)得到基本保險(xiǎn)金額以外的額外給付（如白血病等），還有的重疾產(chǎn)品包含老年長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)金、全殘責(zé)任等。但細(xì)看這兩項(xiàng)責(zé)任，大部分都包含在重疾責(zé)任里，形同虛設(shè)。

    在年金保險(xiǎn)產(chǎn)品方面，《報(bào)告》發(fā)現(xiàn)，年金產(chǎn)品較為同質(zhì)化，通過研究123款主流年金保險(xiǎn)產(chǎn)品中，88.6%的產(chǎn)品以普通年金給付責(zé)任為主，含養(yǎng)老給付的只有22%，而含教育金的則更少，只有4.9%。另外，年金保險(xiǎn)中超過一半的產(chǎn)品在全生命時(shí)段給付年金，給付時(shí)間的拉長(zhǎng)導(dǎo)致單次給付金額變小，在被保險(xiǎn)人的養(yǎng)老階段很可能會(huì)出現(xiàn)資金不足情況，這極大弱化了年金險(xiǎn)的社保養(yǎng)老補(bǔ)充功能。

    在賬戶型產(chǎn)品（投連險(xiǎn)和萬能險(xiǎn)）方面，《報(bào)告》指出，目前萬能險(xiǎn)報(bào)備產(chǎn)品總數(shù)略有下降，消費(fèi)者應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注該類產(chǎn)品的保障功能。

    數(shù)據(jù)顯示，在2017年萬能險(xiǎn)報(bào)備明顯收縮的情況下，保費(fèi)收入依然占到人身險(xiǎn)保費(fèi)收入的近20%。但當(dāng)前市場(chǎng)上主流萬能險(xiǎn)仍為投資型萬能險(xiǎn)，市場(chǎng)上也有不少新型的保障型萬能終身壽險(xiǎn)。建議消費(fèi)者在選購萬能險(xiǎn)時(shí)更加注重萬能險(xiǎn)靈活的保障功能，選擇較高的保額。

    《報(bào)告》認(rèn)為，投連險(xiǎn)分類賬戶大部分取得正收益，年輕消費(fèi)者可選擇作為保障型壽險(xiǎn)或未來品質(zhì)養(yǎng)老工具。因?yàn)椋星嗄晖侗Ｈ孙L(fēng)險(xiǎn)承受能力強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)偏好高，借助投聯(lián)險(xiǎn)賬戶轉(zhuǎn)換靈活，投資風(fēng)險(xiǎn)可調(diào)的特點(diǎn)，可以將投連險(xiǎn)作為補(bǔ)充養(yǎng)老的主要產(chǎn)品，同時(shí)可以通過高保額投連險(xiǎn)，真正實(shí)現(xiàn)投連險(xiǎn)保障功能與投資功能相結(jié)合。

    《報(bào)告》提出，投連險(xiǎn)與萬能險(xiǎn)按合同約定扣費(fèi)，消費(fèi)者應(yīng)注意具體扣費(fèi)數(shù)額。相對(duì)于基金等投資品，投連險(xiǎn)、萬能險(xiǎn)會(huì)收取較高的初始費(fèi)用和其他賬戶費(fèi)用，費(fèi)用過高會(huì)影響投連險(xiǎn)和萬能險(xiǎn)的最終收益，因此建議消費(fèi)者注意該類產(chǎn)品的具體扣費(fèi)數(shù)額。

    積極發(fā)展第三方評(píng)價(jià)體系

    “期待基于《報(bào)告》可以推出一些相關(guān)保險(xiǎn)產(chǎn)品的評(píng)比。”中央財(cái)經(jīng)大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院精算學(xué)系主任鄭蘇晉指出，《報(bào)告》對(duì)于提高消費(fèi)者的契約意識(shí)、責(zé)任意識(shí)特別有意義。保險(xiǎn)產(chǎn)品是服務(wù)性產(chǎn)品，而且涉及到人和人之間的交流，更為復(fù)雜，《報(bào)告》的出臺(tái)不僅有助于消費(fèi)者理性購買保險(xiǎn)，而且能促進(jìn)保險(xiǎn)公司從服務(wù)上做好后續(xù)工作。《報(bào)告》的出臺(tái)可以推動(dòng)消費(fèi)者和保險(xiǎn)公司供需雙方直接互動(dòng)，也期待未來會(huì)有相應(yīng)的創(chuàng)新商業(yè)模式。

    “《報(bào)告》不僅為消費(fèi)者提供了快速識(shí)別保險(xiǎn)產(chǎn)品的通道，同時(shí)對(duì)行業(yè)和保險(xiǎn)公司有非常好的幫助作用。”陽光人壽產(chǎn)品開發(fā)部副總經(jīng)理張?jiān)１蟊硎荆秷?bào)告》調(diào)研人員不是閉門造車，而是研究消費(fèi)者、市場(chǎng)，并對(duì)上千款產(chǎn)品進(jìn)行抽絲剝繭，差異化地進(jìn)行闡述和分析，為行業(yè)開發(fā)人員了解市場(chǎng)提供了快速方便的路徑。《報(bào)告》未來是否還會(huì)有“企業(yè)版”，作為險(xiǎn)企產(chǎn)品開發(fā)人員滿懷期待。

    《報(bào)告》課題組表示，未來會(huì)將《報(bào)告》內(nèi)容進(jìn)一步詳實(shí)，可能會(huì)對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品的消費(fèi)提示形成單獨(dú)的報(bào)告，或者以后的報(bào)告中對(duì)每一個(gè)大的分類進(jìn)行明確、準(zhǔn)確、簡(jiǎn)單的消費(fèi)提示。同時(shí)，對(duì)于保險(xiǎn)公司狀況、銷售渠道狀況進(jìn)行一些單獨(dú)的發(fā)布，對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行一些評(píng)級(jí)的分析。