本報記者 周尚伃

    券商8月金股正在密集出爐。

    8月2日，粵開證券發布8月金股及策略展望，十大金股組合分別為：凱萊英、寧德時代、長城汽車、北方華創、陽光電源、晶澳科技、柏楚電子、三安光電、北方稀土、景津環保。

    策略方面，粵開證券研究院首席策略分析師陳夢潔表示，從730政治局會議的表述來看：政策重視長遠，兼具連續性與前瞻性。宏觀政策保持穩定、連續的基調不變，另一方面本次會議強調“跨周期”與“統籌兩年”，政策在基調不變的情況下更加重視長遠，兼具連續性與前瞻性。

    貨幣政策方面，陳夢潔認為，邊際寬松有望延續。二季度GDP單季度增長7.9%，高端制造業仍保持高景氣。下半年經濟增速將有所放緩，經濟壓力加大的時候，或將重視結構性調整，此前央行超預期降準也提前釋放了下半年貨幣政策邊際寬松的預期。

    此外，本次政治局會議部署了七項重點工作，新增了發展新能源汽車和人口兩大增量工作內容。一是，對于經濟增速放緩之后，總需求將重回內生增長軌道，而作為限額以上可選消費大頭的汽車行業，支持新能源汽車行業加快發展既能有效拉動內需，又能積極推進碳中和減碳脫碳目標實現，一舉多得。二是，隨著我國人口結構的變化，出現一定程度上的失衡，會議提出推進基本養老保險全國統籌，落實“三孩”生育政策，完善生育、養育、教育等政策配套，有望催生人口主題的長期投資機會。

    同時，陳夢潔表示，近期市場分化顯著，資金圍繞成長制造板塊做多熱情不減，另一方面，以白酒為代表的消費板塊遭到機構資金的調倉換股。在半年度投資策略中強調的“下半年關注分子端積極變化，把握成長主線”邏輯再一次得到強化。

    此外，市場流動性邊際寬松預期有望延續+政策重點提及扶持+行業維持高景氣增長+機構資金調倉布局，陳夢潔認為，具備技術優勢和成本優勢的成長制造板塊行情有望持續，當下，處于流動性預期友好（高估值板塊承壓減弱）+基本面弱中取強（經濟增速放緩，高成長板塊業績脫穎而出）+機構調倉切換（機構資金持股具備一定的持續性，快進快出概率較小）的有利環境中。

（編輯 張明富）